В данной статьи, а возможно и следующих, вольно перескажу истории из реального бизнеса, которые основаны на рассказах самих организаторов бизнеса и материалах налоговых проверок, арбитражных и уголовных дел, которые мне предъявили рассказчики, как доказательство реальности рассказанного.

Байки рассказываю от первого лица.

Все имена персонажей вымышлены, совпадения с реальными событиями случайны.

   Предприятия с числом работников до 100 человек относятся к категории малого бизнеса.

Байка о малом брокерском бизнесе

В начале нулевых я решил заняться финансовым бизнесом.  Денег, как у всякого начинающего бизнесмена, у меня не было. Поэтому покупать банк я не стал, а организовал брокерскую компанию.

Стоимость ее создания существенно ниже, чем создание (покупка) банка. Маржа больше, риски меньше.   Требуемый начальный капитал занял у частных инвесторов.

После создания компании вернул им его в виде акций, которые купил им на их деньги и разместил у себя.  

Большинство частных инвесторов на фондовом рынке полагают, что основной доход брокера составляют комиссионные сборы за сделки с ценными бумагами. В действительности в ту пору все было совершенно не так. Брокер получал основной доход, подобно банкиру, от использования денег клиента в своих интересах.

Но выгода брокера существенно выше, чем у банкира, при существенно более низких рисках.

Приведу наглядный пример.

Предположим Вы положили деньги на депозит под 20%. Банкир отдаст ваши деньги в кредит под 28%. Таким образом, маржа банкира составит 8%.

Брокер на своем торговом счете аккумулирует деньги всех клиентов и не только деньги, но и ценные бумаги.

Предположим, что он выдает займы клиентам для покупки акций под 25%, т.е. процент займа у брокера более выгодный, чем у банкира, но маржа брокера составит 25%, что в 3 раза больше, чем у банкира. При этом, если банкир рискует тем, что заемщик может не вернуть кредит, то у брокера такого риска нет.

Все акции, купленные на заемные средства, остаются у брокера. Брокер может продать эти акции с большим дисконтом при падении цен на акции. Банкир не сможет продать быстро залог, даже если кредитор его предоставил.

В ту пору, законодательство РФ давало брокеру возможность манипулировать активами клиентов практически бесконтрольно со стороны государства. Все дело в том, что средства клиентов брокера хранятся на забалансовом счете и не являются формально средствами брокера. Они не могут быть арестованы и не представляют интереса для налогового органа  и службы финансового мониторинга.

Чтобы уйти от налогов мы придумали вполне законную схему. Схема была гениально простой.

Для выдачи займов своим клиентам мы организовали строительную фирму. Клиенты желающие получать займы, подписывали с ней соглашение, которое позволяло фирме подавать брокеру поручения на продажу акций, купленных на заемные средства.

Все свободные денежные средства клиентов мы давали в долг этой фирме, фирма давала их в долг нашим клиентам.  Так как фактически деньги находились на нашем торговом счете, то реально никаких движений денежных средств не возникало. Все  было лишь на бумаге и виртуально. Но маржа была реальная.

 Процент за пользование заемными средствами удерживался со счета клиента через операцию РЕПО после и перед началом торгов и перечислялся как доход от биржевых сделок на счет нашей строительной фирмы. Дальше эти средства без проблем либо обналичивались, либо выводились за рубеж, либо вкладывались в акции и расширение бизнеса.  В строительной фирме работало два человека, но займы она предоставляла практически на всей территории РФ, где были наши представители.

Схема была настолько успешной, что ее использовали практически все брокерские компании того времени.   Позже, после потока жалоб клиентов о незаконном списании их средств, а также возбуждении уголовных дел против таких строительных фирм, схема перестала работать, так как внесли ряда поправок в законодательство РФ.  В надзорном органе за фондовом рынком приняли решение никого не наказывать, чтобы не обвалить рынок. Через некоторое время и сам надзорный орган упразднили.

В итоге многолетней работы данной схемы наша строительная фирма имела многомиллиардный годовой оборот. А моя брокерская компания получало скромную маржу от комиссионных сборов за операции на фондовом рынке, которые были чуть ли не самыми маленькими в РФ.

После этого, банки тоже стали активно предлагать брокерские услуги.

Ну а брокерские компании стали создавать свои банки на деньги от успешного бизнеса, в том числе и строительных фирм.

Мы тоже создали свой банк. Но это уже другая история, но не про малый бизнес.